一、 財務管理總論

　　（一）財務管理的目標

　　1. 企業財務管理的目標

　　（1）企業的目標及其對財務管理的要求

　　（2）企業的財務目標

　　2. 影響財務管理目標實現的因素

　　（1）投資報酬率

　　（2）風險

　　（3）投資項目

　　（4）資本結構

　　（5）股利政策

　　3. 股東、經營者和債權人的沖突與協調

　　（1）股東和經營者

　　（2）股東和債權人

　　（3）企業目標與社會責任

　　（二）財務管理的內容

　　1.財務管理的對象

　　（1）現金流轉的概念

　　（2）現金的短期循環

　　（3）現金的長期循環

　　（4）現金流轉不平衡

　　2. 財務管理的內容

　　（1）投資

　　（2）籌資

　　（3）股利分配

　　3. 財務管理的職能

　　（1）財務決策

　　（2）財務計劃

　　（3）財務控制

　　（三）財務管理的原則

　　1.有關競爭環境的原則

　　（1）自利行為原則

　　（2）雙方交易原則

　　（3）信號傳遞原則

　　（4）引導原則

　　2.有關創造價值的原則

　　（1）有價值的創意原則

　　（2）比較優勢原則

　　（3）期權原則

　　（4）凈增效益原則

　　3.有關財務交易的原則

　　（1）風險-報酬權衡原則

　　（2）投資分散化原則

　　（3）資本市場有效原則

　　（4）貨幣時間價值原則

　　（四）財務管理的環境

　　1. 法律環境

　　（1）企業組織法律規范

　　（2）稅務法律規范

　　（3）財務法律規范

　　2. 金融市場環境

　　（1）金融市場與企業理財

　　（2）金融性資產的特點

　　（3）金融市場的分類和組成

　　（4）我國主要的金融機構

　　（5）金融市場上利率的決定因素

　　3. 經濟環境

　　（1）經濟發展狀況

　　（2）通貨膨脹

　　（3）利息率波動

　　（4）政府的經濟政策

　　（5）競爭

　　二、財務報表分析

　　（一）財務報表分析概述

　　1. 什么是財務報表分析

　　2. 財務報表分析的目的

　　3. 財務報表分析的方法

　　（1）比較分析法

　　（2）因素分析法

　　4. 財務報表分析的一般步驟

　　5. 財務報表分析的原則

　　6. 財務報表分析的局限性

　　（1）財務報表本身的局限性

　　（2）報表的真實性問題

　　（3）企業會計政策的不同選擇影響可比性

　　（4）比較基礎問題

　　（二）基本的財務比率

　　1. 變現能力比率

　　（1）流動比率

　　（2）速動比率

　　（3）影響變現能力的其他因素

　　2. 資產管理比率

　　（1）營業周期

　　（2）存貨周轉天數

　　（3）應收賬款周轉天數

　　（4）流動資產周轉率

　　（5）總資產周轉率

　　3. 負債比率

　　（1）資產負債率

　　（2）產權比率

　　（3）有形凈值債務率

　　（4）已獲利息倍數

　　（5）影響長期償債能力的其他因素

　　4. 盈利能力比率

　　（1）銷售凈利率

　　（2）銷售毛利率

　　（3）資產凈利率

　　（4）凈資產收益率

　　（三）財務報表分析的應用

　　1.杜邦財務分析體系

　　2.財務狀況的綜合評價

　　（1）沃爾評分法

　　（2）綜合評價方法

　　3.上市公司財務報告分析

　　（1）上市公司財務報告的類別

　　（2）上市公司的財務比率

　　4.現金流量分析

　　（1）現金流量分析的意義

　　（2）現金流量的結構分析

　　（3）流動性分析

　　（4）獲取現金能力分析

　　（5）財務彈性分析

　　三、財務預測與計劃

　　（一）財務預測

　　1.財務預測的意義和目的

　　2.財務預測的步驟

　　（1）銷售預測

　　（2）估計需要的資產

　　（3）估計收入、費用和保留盈余

　　（4）估計所需融資

　　3.銷售百分比法

　　（1）根據銷售總額確定融資需求

　　（2）根據銷售增加量確定融資需求

　　4. 財務預測的其他方法

　　（1）使用回歸分析技術

　　（2）通過編制現金預算預測財務需求

　　（3）使用計算機進行財務預測

　　（二）增長率與資金需求

　　1.銷售增長與外部融資的關系

　　（1）外部融資銷售增長比

　　（2）外部融資需求的敏感分析

　　2.內含增長率

　　3.可持續增長率

　　（1）可持續增長率的概念

　　（2）可持續增長率的計算

　　（3）可持續增長率與實際增長率

　　（三）財務預算

　　1. 全面預算體系

　　（1）全面預算的內容

　　（2）全面預算的作用

　　（3）全面預算的編制程序

　　2. 現金預算的編制

　　（1）銷售預算

　　（2）生產預算

　　（3）直接材料預算

　　（4）直接人工預算

　　（5）制造費用預算

　　（6）產品成本預算

　　（7）銷售及管理費用預算

　　（8）現金預算

　　3.利潤表和資產負債表預算的編制

　　（1）利潤表預算的編制

　　（2）資產負債表預算的編制

　　四、財務估價

　　（一）貨幣的時間價值

　　1.什么是貨幣的時間價值

　　2.貨幣時間價值的計算

　　（1）復利終值和現值

　　（2）普通年金終值和現值

　　（3）預付年金終值和現值

　　（4）遞延年金

　　（5）永續年金

　　（二）債券估價

　　1.債券的概念

　　2.債券的價值

　　（1）債券估價的基本模型

　　（2）債券價值與必要報酬率

　　（3）債券價值與到期時間

　　（4）債券價值與利息支付頻率

　　（5）流通債券的價值

　　3.債券的收益率

　　（三）股票估價

　　1.股票的有關概念

　　（1）什么是股票

　　（2）股票價格

　　（3）股利

　　2.股票的價值

　　（1）股票評價的基本模式

　　（2）零成長股票的價值

　　（3）固定成長股票的價值

　　（4）非固定成長股票的價值

　　3.股票的收益率

　　（四）風險和報酬

　　1.風險的概念

　　2.單項資產的風險和報酬

　　3.投資組合的風險和報酬

　　（1）證券組合的預期報酬率和標準差

　　（2）投資組合的風險計量

　　（3）兩種證券組合的投資比例與有效集

　　（4）相關性對風險的影響

　　（5）多種證券組合的風險和報酬

　　（6）資本市場線

　　（7）系統風險和特殊風險

　　4.資本資產定價模型

　　（1）系統風險的度量

　　（2）投資組合的貝他系數

　　（3）證券市場線

　　（4）資本資產定價模型的假設

　　五、投資管理

　　（一）投資評價的基本方法

　　1.資本投資的概念

　　（1）資本投資的特點

　　（2）生產性資本資產投資的主要類型

　　（3）資本投資的管理程序

　　2.資本投資評價的基本原理

　　3.投資項目評價的基本方法

　　（1）貼現的分析評價方法

　　（2）非貼現的分析評價方法

　　（二）投資項目現金流量的估計

　　1.現金流量的概念

　　2.現金流量的估計

　　3.固定資產更新項目的現金流量

　　（1）更新決策的現金流量分析

　　（2）固定資產的平均年成本

　　（3）固定資產的經濟壽命

　　4.所得稅和折舊對現金流量的影響

　　（1）稅后成本和稅后收入

　　（2）折舊的抵稅作用

　　（3）稅后現金流量

　　（三）投資項目的風險處置

　　1.投資項目風險的處置方法

　　（1）調整現金流量法

　　（2）風險調整折現率法

　　2.企業資本成本作為項目折現率的條件

　　（1）加權平均成本與權益資本成本

　　（2）項目風險與企業當前資產的平均風險

　　（3）繼續采用相同的資本結構為新項目籌資

　　3.項目系統風險的估計

　　（1）項目的系統風險

　　（2）項目系統風險的估計

　　六、流動資金管理

　　（一）現金和有價證券管理

　　1.現金管理的目標

　　2.現金管理的有關規定

　　3.現金收支管理

　　4.最佳現金持有量

　　（1）成本分析模式

　　（2）存貨模式

　　（3）隨機模式

　　（二）應收賬款管理

　　1.應收賬款管理的目標

　　2.信用政策的確定

　　（1）信用期間

　　（2）信用標準

　　（3）現金折扣政策

　　3.應收賬款的收賬

　　（1）應收賬款回收情況的監督

　　（2）收賬政策的制定

　　（三）存貨管理

　　1.存貨管理的目標

　　2.儲備存貨的有關成本

　　（1）取得成本

　　（2）儲存成本

　　（3）缺貨成本

　　3.存貨決策

　　（1）經濟訂貨量基本模型

　　（2）基本模型的擴展

　　七、籌資管理

　　（一）普通股籌資

　　1.普通股的概念和種類

　　（1）普通股及其股東權利

　　（2）普通股的種類

　　2.股票發行

　　（1）股票發行的規定與條件

　　（2）股票發行的程序

　　（3）股票發行方式、銷售方式和發行價格

　　3.股票上市

　　（1）股票上市的目的

　　（2）股票上市的條件

　　（3）股票上市的暫停與終止

　　4.普通股融資的特點

　　（1）普通股融資的優點

　　（2）普通股融資的缺點

　　（二）長期負債籌資

　　1.長期負債籌資的特點

　　2.長期借款籌資

　　（1）長期借款的種類

　　（2）取得長期借款的條件

　　（3）長期借款的保護性條款

　　（4）長期借款的成本

　　（5）長期借款的償還方式

　　（6）長期借款籌資的特點

　　3.債券籌資

　　（1）債券的種類

　　（2）發行債券的資格與條件

　　（3）發行債券的程序

　　（4）債券的發行價格

　　（5）債券的信用等級

　　（6）債券籌資的特點

　　4.可轉換證券籌資

　　（1）可轉換證券的概念與種類

　　（2）可轉換債券的要素

　　（3）可轉換債券的發行條件

　　5.租賃融資

　　（1）租賃的涵義與類型

　　（2）融資租賃的租金

　　（3）融資租賃的決策

　　（三）短期籌資與營運資金政策

　　1.短期負債籌資

　　（1）短期負債籌資的特點

　　（2）短期負債籌資的主要形式

　　2.營運資金政策

　　（1）營運資金持有政策

　　（2）營運資金籌集政策

　　八、股利分配

　　（一）利潤分配的內容

　　1.利潤分配的項目

　　2.利潤分配的順序

　　（二）股利支付的程序和方式

　　1.股利支付的程序

　　2.股利支付的方式

　　（三）股利分配政策和內部籌資

　　1.股利理論

　　（1）股利無關論

　　（2）股利相關論

　　2.股利分配政策與內部籌資

　　（1）剩余股利政策

　　（2）固定或持續增長的股利政策

　　（3）固定股利支付率政策

　　（4）低正常股利加額外股利政策

　　（四）股票股利和股票分割

　　1.股票股利

　　2.股票分割

　　九、資本成本和資本結構

　　（一）資本成本

　　1、資本成本概述

　　（1）什么是資本成本

　　（2）決定資本成本高低的因素

　　2.個別資本成本

　　（1）債務成本

　　（2）留存收益成本

　　（3）普通股成本

　　3.加權平均資本成本

　　（二）財務杠桿

　　1.經營風險和財務風險

　　（1）經營風險

　　（2）財務風險

　　2.經營杠桿系數

　　3.財務杠桿系數

　　4.總杠桿系數

　　（三）資本結構

　　1.資本結構原理

　　（1）凈收益理論

　　（2）營業收益理論

　　（3）傳統理論

　　（4）權衡理論

　　2.資本結構的管理

　　（1）融資的每股收益分析

　　（2）最佳資本結構

　　十、企業價值評估

　　（一）企業價值評估概述

　　1.企業價值評估的意義

　　2.企業價值評估的對象

　　（1）企業的整體價值

　　（2）企業的經濟價值

　　（3）企業整體經濟價值的類別

　　3.企業價值評估的模型

　　（1）現金流量折現模型

　　（2）經濟利潤模型

　　（3）相對價值模型

　　（二）現金流量折現法

　　1.現金流量模型的種類

　　2.現金流量模型參數的估計

　　（1）預測銷售收入

　　（2）確定預測期間

　　（3）預計利潤表和資產負債表

　　（4）預計現金流量

　　（5）后續期現金流量增長率的估計

　　（6）企業價值的計算

　　3.現金流量模型的應用

　　（1）股權現金流量模型的應用

　　（2）實體現金流量模型的應用

　　（三）經濟利潤法

　　1.經濟利潤模型的原理

　　（1）經濟利潤的概念

　　（2）價值評估的經濟利潤模型

　　2.經濟利潤估價模型的應用

　　（1）預測期經濟利潤的計算

　　（2）后續期價值的計算

　　（3）期初投資資本的計算 

　　（4）企業總價值的計算

　　（四）相對價值法

　　1.相對價值模型的原理

　　（1）市價／凈利比率模型

　　（2）市價／凈資產比率模型

　　（3）市價／收入比率模型

　　2.相對價值模型的應用

　　（1）可比企業的選擇

　　（2）修正的市價比率

　　十一、成本計算

　　（一）成本計算概述

　　1.成本的概念

　　2.成本的分類

　　（1）成本按經濟性質分類

　　（2）成本按經濟用途分類

　　（3）成本按轉為費用的方式分類

　　（4）成本按其計入成本對象的方式分類

　　3.成本計算的目的和要求

　　（1）成本計算的目的

　　（2）成本計算的要求

　　4.成本計算的基本步驟

　　（1）成本計算的基本步驟

　　（2）成本的歸集和分配

　　（3）成本計算使用的主要科目

　　5.成本計算制度的類型

　　（1）實際成本計算制度和標準成本計算制度

　　（2）全部成本計算制度和變動成本計算制度

　　（3）產量基礎成本計算制度和作業基礎成本計算制度

　　（二）成本的歸集和分配

　　1.生產費用的歸集和分配

　　（1）材料費用的歸集和分配

　　（2）人工費用的歸集和分配

　　（3）外購動力費的歸集和分配

　　（4） 制造費用的歸集和分配

　　（5）待攤費用和預提費用的分配

　　（6）輔助生產費用的歸集和分配

　　2.完工產品和在產品的成本分配

　　（1）在產品收發結存的核算

　　（2）完工產品與在產品的成本分配方法

　　3.聯產品和副產品的成本分配

　　（1）聯產品加工成本的分配

　　（2）副產品加工成本的分配

　　（三）成本計算的基本方法

　　1.品種法

　　（1）品種法成本計算的主要特點

　　（2）品種法成本計算程序

　　2.分批法

　　（1）分批法成本計算的主要特點

　　（2）分批法成本計算程序

　　3.分步法

　　（1）分步法成本計算的主要特點

　　（2）分步法成本計算程序

　　十二、成本-數量-利潤分析

　　（一）成本、數量和利潤的關系

　　1.損益方程式

　　2.邊際貢獻方程式

　　3.本量利圖

　　（二）盈虧臨界分析

　　1.盈虧臨界點的確定

　　2.安全邊際和安全邊際率

　　（三）影響利潤各因素變動分析

　　1.分析有關因素變動對利潤的影響

　　2.分析實現目標利潤的有關條件

　　3. 敏感分析

　　十三、成本控制

　　（一）成本控制概述

　　1.成本控制系統的組成

　　2.成本控制的原則

　　3.成本降低

　　（1）成本降低的概念

　　（2）成本降低的基本原則

　　（3）成本降低的主要途徑

　　（二）標準成本及其制定

　　1.標準成本的概念

　　2.標準成本的種類

　　（1）理想標準成本和正常標準成本

　　（2）現行標準成本和基本標準成本

　　3.標準成本的制定

　　（1）直接材料標準成本

　　（2）直接人工標準成本

　　（3）制造費用標準成本

　　（三）標準成本的差異分析

　　1.變動成本差異的分析 

　　（1）直接材料成本差異分析

　　（2）直接人工成本差異分析

　　（3）變動制造費用的差異分析

　　2.固定制造費用的差異分析

　　（1）二因素分析法

　　（2）三因素分析法

　　（四）標準成本的賬務處理

　　1.標準成本系統賬務處理的特點

　　2.標準成本賬務處理程序

　　（五）彈性預算

　　1.彈性預算的特點

　　2.彈性預算的編制

　　3.彈性預算的運用

　　十四、業績評價

　　（一）成本中心的業績評價

　　1.什么是成本中心

　　2.成本中心的考核指標

　　3.責任成本

　　（二）利潤中心的業績評價

　　1.什么是利潤中心

　　2.利潤中心的考核指標

　　3.部門利潤的計算

　　4.內部轉移價格

　　（三）投資中心的業績評價

　　1.什么是投資中心

　　2.投資中心的考核指標

　　（四）部門業績的報告與考核

　　1.成本控制報告

　　2.差異調查

　　3.獎勵與懲罰

　　4.糾正偏差

　　說明：本年度考試大綱與上年相比，未做較大調整。